Лента состоит из трех новелл. В первой свою историю излагает Безымянный (Джет Ли) — герой, убивший трех врагов императора: Небо (Донни Ен), Сломанный Меч (Тони Люн Чу Вай) и Летящий Снег (Мэгги Чун). Во второй свои предположения по поводу того, как все было на самом деле, делает сам император. В третьей выясняется истина. Хореографические поединки на мечах и искусная работа оператора превращают эту историю, полную символики и скрытых смыслов, в яркую волшебную сказку.
Середина XIX века, сегунат живет в мире и спокойствии уже много лет. Самураи скучают и слабеют. Великие традиции и законы чести перекочевали в сказки, а блестящие воины превратились в дворцовых интриганов.
Советник сегуна Нарицугу, Дои замышляет план его устранения. Для этого он нанимает старого ронина Синзаэмона — одного из тех немногих, кто еще чтит древний кодекс чести самурая. Для устранения Нарицугу Синдзаэмон собирает смертоносную команду супервоинов — 13 убийц, остановить которых не сможет и целая армия телохранителей.