Однажды великий Дракон — повелитель всех рыб, крабов, акул и черепах, живущий в морских глубинах, — тяжело заболел. По словам Медузы, вылечить его можно только с помощью обезьяньей печени. Но где найти обезьяну, если они живут не в воде, а на деревьях на острове? Доставить животное поручают черепахе. Добравшись до острова, черепаха находит обезьянку и обещает, что отвезет ее туда, где бананы растут без кожуры, а орехи гораздо вкуснее и больше.
Сюжет мультфильма «Обезьяна с острова Саругасима» основан на японской народной сказке.