Инженер-полковник Савельев возвращается в свою московскую квартиру после войны. В эту войну он потерял жену и детей, и теперь в его квартире временно проживает академик Воронцов с дочерью Олей, у которой на фронте погиб любимый. Оле нравится Савельев, и она этого не скрывает, однако отношения не складываются, так как оба испытывают страх перед новыми отношениями. Страх снова потерять близкого человека...
Добрая, но недальновидная фея счастья, вопреки предостережениям более опытной феи печали, подарила юной Фрекен волшебные калоши, исполняющие желания. Счастье пришло к юной Фрекен и ее друзьям — они обрели себя в любимом деле. Но других людей, к которым по ходу сюжета попадали калоши, исполнение желаний счастливыми не сделало из-за лени, черствости и озлобленности их сердец.